第一批产能淘汰15%,力度低于去年整合期的18%以上:分析92家淘汰产能情况,与去年整顿期18%产能停产、6%产能取缔和28%产能停产整顿相比,远低于去年整顿期力度。

重点关注后期整改实施力度,如第二批、第三批产能淘汰,将直接影响企业提价与行业集中度提升:15%产能淘汰将改善行业产能过剩现状,但还不足已带来短期供不应求,对供需状况影响不大,重点关注后期整改实施力度。

大部分淘汰产能为去年已停产产能,且大企业今年都有扩产,目前无新影响:此次公布的停产产能名单基本都是去年停产企业(其中去年部分停产企业改造后得到复产),且今年大企业都有扩产,如骆驼股份去年200万KVAH产能已经关闭,去年8月前已经搬迁,今年还新增产能600万KVAH,对目前无新影响。

今年下游汽车行业需求低迷,但铅蓄电池总产量与产能双升,这将稀释整改效果。理论上去年整顿后,即便复产,铅酸产量不降也不应该大幅增加,然而5月份,我国铅酸蓄电池产量为1533万千伏安时,同比增加了30%。2012年前5个月,全国铅酸蓄电池产量为6746万千伏安时,同比增加18%,生产增长强劲(去年6月销量下滑18%)。同时由于铅酸蓄电池的最大客户--汽车市场今年开局惨淡,铅酸蓄电池的销售情况和订单情况都不乐观。国内1~5月汽车累计销量802万辆,同比增长仅1.7%。再加上大企业今年都有扩产,大大稀释今年整顿效果。